Особенности осуществления прав, удостоверенных ценными бумагами инвестиционных фондов

Перечень корпоративных действий, совершаемых управляющими компаниями ПИФами, ограничен. Открытые и интервальные ПИФы не вправе выплачивать доходы владельцам паев, данные лица не участвуют в органах управления ПИФами.

Основные корпоративные действия ПИФов следующие:

• проведение общих собраний владельцев инвестиционных паев за-крытых ПИФов;
• выплата доходов владельцам инвестиционных паев закрытых ПИФов;
• распределение имущества ПИФа в случае его прекращения;
• составление списка владельцев инвестиционных паев при передаче реестра другому реестродержателю по поручению уполномоченных органов власти.

Созыв общего собрания владельцев паев закрытого ПИФа осуществляется управляющей компанией по собственной инициативе или по письменному требованию владельцев паев, составляющих не менее 10% обще-го количества паев на дату подачи требования о созыве общего собрания владельцев паев ПИФа. Общее собрание владельцев паев закрытого ПИФа для принятия решения о передаче прав и обязанностей по договору доверительного управления ПИФом другой управляющей компании созывается специализированным депозитарием. Сообщение о созыве общего собрания владельцев паев закрытого ПИФа должно быть опубликовано в печатном издании, указанном в правилах доверительного управления за-крытым ПИФом. О созыве общего собрания должны быть уведомлены специализированный депозитарий, аудитор этого фонда и ФСФР России.

Общее собрание владельцев инвестиционных паев закрытого ПИФа принимает решения по следующим вопросам:

• об утверждении изменений и дополнений в правила доверительного управления ПИФом в части его инвестиционной декларации, изменений и дополнений в правила доверительного управления, связанных с увеличением вознаграждения управляющей компании, специализированного депозитария, реестродержателя, аудитора и оценщика, с расширением видов и увеличением максимального размера расходов, связанных с доверительным управлением закрытым фондом, с введением или увеличением размеров скидок в связи с погашением паев, а также об утверждении иных предусмотренных нормативными правовыми актами изменений и дополнений в правила доверительного управления закрытым ПИФом;
• о передаче прав и обязанностей по договору доверительного управления ПИФом другой управляющей компании;
• о досрочном прекращении договора доверительного управления паевым инвестиционным фондом.

Решения общего собрания владельцев инвестиционных паев закрытого ПИФа принимаются большинством в 3/4 от общего количества голосов, предоставляемых их владельцам в соответствии с количеством принадлежащих им инвестиционных паев на дату принятия управляющей компанией решения о созыве общего собрания владельцев инвестиционных паев этого паевого инвестиционного фонда. При этом количество голосов, предоставляемых владельцу инвестиционных паев при голосовании, определяется количеством принадлежащих ему инвестиционных паев.

В случае принятия решения об утверждении изменений и дополнений в правила доверительного управления закрытым паевым инвестиционным фондом или решения о передаче прав и обязанностей по договору доверительного управления закрытым ПИФом другой управляющей компании владельцы инвестиционных паев, голосовавшие против принятия соответствующего решения или не принимавшие участия в голосовании по этому вопросу, приобретают право требовать погашения инвестиционных паев. Данная норма нередко используется в закрытых ПИФах для поддержания ликвидности паев в качестве основания для погашения инвестиционных паев, принадлежащих владельцам.

Решение общего собрания владельцев паев закрытого паевого инвестиционного фонда может быть принято путем проведения заочного голосования.

Прекращение паевого инвестиционного фонда осуществляется в следующих случаях:

• по окончании срока его формирования стоимость имущества ПИФа оказалась меньше стоимости имущества, по достижении которой фонд по правилам доверительного управления ПИФом считается сформированным;
• подана заявка (заявки) на погашение всех инвестиционных паев;
• приостановлено действие лицензии или аннулирована лицензия у управляющей компании и в течение трех месяцев со дня приостоновления действия лицензии или аннулирования лицензии ее права и обязанности не переданы другой управляющей компании; приостановлено действие лицензии или аннулирована лицензия у специализированного депозитария и в течение трех месяцев со дня приостановления действия лицензии или аннулирования лицензии его права и обязанности не переданы другому специализированному депозитарию;
• принято решение о добровольной ликвидации управляющей компании и в течение трех месяцев со дня принятия этого решения ее права и обязанности не переданы другой управляющей компании;
• истек срок действия договора доверительного управления закрытым ПИФом;
• принято решение управляющей компании о прекращении ПИФа, если право принятия такого решения предусмотрено правилами до-верительного управления данным ПИФом;
• наступили иные основания, предусмотренные федеральными законами.

Обязанности по прекращению ПИФа и распределению денежных средств между владельцами инвестиционных паев возлагаются на управляющую компанию ПИФом. В случае приостановления действия лицензии или аннулирования лицензии у управляющей компании обязанности по прекращению ПИФа возлагаются на его специализированный депозитарий. В слу-чае приостановления действия лицензий или аннулирования лицензий у управляющей компании и специализированного депозитария обязанности по прекращению ПИФа могут быть возложены ФСФР России на другую управляющую компанию или другой специализированный депозитарий, определяемые по результатам конкурса.

В случае прекращения ПИФа его имущество подлежит реализации. Де-нежные средства ПИФа распределяются в следующем порядке:

• в первую очередь — кредиторам (за исключением управляющей компании ПИФом), требования которых должны удовлетворяться за счет имущества ПИФа, в том числе специализированному депозитарию, реестродержателю, оценщику и аудитору, вознаграждений, на-численных им на день возникновения основания прекращения ПИФа, а также лицам, заявки которых на погашение инвестиционных паев были приняты до дня возникновения основания прекращения ПИФа, причитающихся им денежных компенсаций;
• во вторую очередь — лицу, осуществлявшему прекращение паевого инвестиционного фонда, связанных с этим расходов, а в случае, если прекращение ПИФа осуществляется лицом, определенным ФСФР России, также и вознаграждения за исполнение обязанностей по прекращению ПИФа;
• в третью очередь — управляющей компании вознаграждения, начисленного ей как на день, так и после дня возникновения основания прекращения ПИФа (за исключением случая прекращения ПИФа на основании приостановления действия или аннулирования лицензии у управляющей компании и иных случаев, когда вознаграждение не выплачивается), а также специализированному депозитарию, реестродержателю, оценщику и аудитору вознаграждений, начисленных им после дня возникновения основания прекращения фонда;
• в четвертую очередь — владельцам инвестиционных паев денежной компенсации путем распределения оставшегося имущества пропорционально количеству принадлежащих им паев.

В закрытых ПИфах составление списка лиц, имеющих право на получение дохода,и списка лиц, имеющих право на участие в общем собрании владельцев паев, осуществляется на основании распоряжения управляющей компании о составлении такого списка. В случаях, когда в соответствии с ФЗ «Об инвестиционных фондах» общее собрание созывается специализированным депозитарием, список составляется на основании распоряжения специализированного депозитария. В указанном документе фиксируется дата, по состоянию на которую должен быть составлен список владельцев инвестиционных паев ПИФа. При этом какие-либо требования к данной дате и ее соотношению, например, с датой принятия решения о составлении списка законодательством об инвестиционных фондах не установлены. (В Федеральном законе «Об акционерных обществах» при созыве общих собраний акционеров и начислении дивидендов в целях предотвращения манипулирования устанавливаются требования о том, что дата составления списка акционеров, имею-щих право на участие в общем собрании акционеров или на получение дивидендов, должна предшествовать дате принятия решения о проведении собрания или начис-лении дивидендов.)

По получении распоряжения о составлении списка лиц, имеющих право на получение дохода по инвестиционным паям (участие в общем соб-рании владельцев инвестиционных паев), реестродержатель направляет номинальным держателям, на лицевых счетах которых учитываются инвестиционные паи, требование о предоставлении информации о лицах, в интересах которых они выполняют свои функции, количестве инвестиционных паев, принадлежащих этим лицам, с указанием даты, на которую должен быть составлен соответствующий список.

В список лиц, имеющих право на получение дохода по инвестиционным паям ПИФа (участие в общем собрании владельцев паев), включаются лица, являющиеся на момент окончания всех операций по реестру в дату, на которую должен быть составлен список, владельцами инвестиционных паев и доверительными управляющими инвестиционных паев.

Список лиц, имеющих право на получение доходов (на участие в общем собрании владельцев инвестиционных паев), должен быть составлен и представлен лицу, на основании распоряжения которого составлен соответствующий список, в течение 10 дней после даты, на которую должен быть составлен список, если соответствующее распоряжение было получено регистратором до такой даты, либо в течение 10 дней после распоряжения, если оно было получено регистратором после даты, на которую должен быть составлен список.

Депозитарий обязан предоставлять регистратору информацию о лицах, в интересах которых он выполняет функции номинального держателя инвестиционных паев, необходимую для составления списка лиц, имеющих право на получение дохода по инвестиционным паям, списка лиц, имеющих право на участие в общем собрании владельцев инвестиционных паев за-крытого паевого инвестиционного фонда, в течение семи дней с момента получения соответствующего требования от регистратора, а в случае получения требования регистратора до даты составления списка в течение семи дней после такой даты.

При передаче реестра список зарегистрированных лиц составляется на момент окончания всех операций в реестре в дату возникновения основания передачи реестра.

По требованию органа, осуществляющего регистрацию прав на недвижимое имущество, лицо, осуществляющее ведение реестра владельцев инвестиционных паев, обязано составить список владельцев инвестиционных паев и представить его в указанный орган. По получении требования учреждения юстиции о составлении списка владельцев инвестиционных паев реестродержатель направляет номинальным держателям, на лицевых счетах которых учитываются паи, требование о предоставлении информации о лицах, в интересах которых они выполняют свои функции, количестве паев, принадлежащих этим лицам, с указанием даты, на которую должен быть составлен соответствующий список. Список владельцев инвестиционных паев должен быть составлен и представлен учреждению юстиции в течение 10 дней после даты, на которую должен быть составлен список, если соответствующее требование было получено регистратором до такой даты, и в течение 10 дней после получения требования, если оно было получено регистратором после даты, на которую должен быть составлен список.

Составление списка лиц, имеющих право на получение денежной компенсации при прекращении ПИФа, осуществляется на основании распоряжения управляющей компании или иного лица, имеющего право в соответствии с законом осуществлять прекращение паевого инвестиционно-го фонда, о составлении такого списка. Список лиц, имеющих право на получение денежной компенсации при прекращении паевого инвестиционного фонда, составляется на момент окончания всех операций в реестре в дату получения распоряжения о его составлении. Данный список должен быть составлен и представлен лицу, осуществляющему прекращение ПИФа, в течение 10 дней после даты, на которую должен быть составлен список, если соответствующее распоряжение управляющей компании было полу-чено регистратором до такой даты, и в течение 10 дней после распоряжения управляющей компании, если оно было получено регистратором после даты, на которую должен быть составлен список.